《制度安排、非公开发行股票与大股东自交易》从理论分析和实征研究两个角度对不同投资者保护水平下，大股东通过非公开发行股票进行的白交易行为进行了论证和检验。在理论分析部分，探究广大股东进行自交易行为的制度诱因和约束条件。在实证研究部分，检验了非公开发行股票的价值影响因素和投资者保护对大股东机会主义行为的约束作用。最后，《制度安排、非公开发行股票与大股东自交易》构建了一个投资者监管模型，并据此提出对非公开发行股票的监管建改。
《制度安排、非公开发行股票与大股东自交易》以大股东自交易为视角研究非公开发行股票问题，不仅丰富了非公开发行理论，为对美国等成熟资本市场国家以外的、处于新兴资本市场国家的非公开发行股票的相关研究提供了经验证据；同时，还从融资角度提供了大股东自交易的直接数据支持。
第1章 引言
1 研究动机
2 研究的意义
3 研究思路和结构安排
第2章 文献综述
1 流动性限制对股票价格影响的研究
2 非公开发行股票折价问题研究
3 基于融资方式选择角度对非公开发行股票的研究
4 本章研究小结
第3章 制度背景和理论分析
1 中国和西方成熟国家非公开发行制度比较研究
2 中国股票市场投资者法律保护
3 市场融资需求、整体上市与非公开发行股票制度
4 非公开发行股票制度下大股东自交易的理论分析
5 本章研究小结
第4章 非公开发行股票折价与大股东自交易研究
1 问题的提出
2 理论分析和研究假说
3 研究设计
4 实证分析
5 本章研究小结
第5章 股权融资方式选择与大股东自交易研究
1 问题的提出
2 理论模型分析
3 研究设计
4 本章研究小结
第6章 大股东非公开发行股票参与程度与大股东自交易研究
1 问题的提出
2 理论分析和研究假说
3 研究设计
4 实证结果
5 本章研究小结
第7章 市场时机、非公开发行股票与大股东自交易
1 问题的提出
2 制度背景、理论分析和研究假说
3 研究设计
4 实证结果分析
5 本章研究小节
第8章 非公开发行股票的监管
1 非公开发行股票政府监管背景分析
2 非公开发行股票监管模型分析
3 非公开发行股票政府监管的政策建议
第9章 研究结论
1 主要研究结论和创新
2 研究局限性及其未来研究方向
附录1 非公开发行股票缘何演变成大股东自交易的工具一一基于驰宏锌锗非公开发行股票的案例研究
1 驰宏锌锗非公开发行股票案例概况
2 巩固控制权地位：股权分置改革与非公开发行股票捆绑于一起
3 大股东自交易：非公开发行股票定价、资产注入
4 反思政府部门所设计的制度安排的合理性
5 研究结论
附录2 证监会对上市公司不同融资方式发行审核的比较
参考文献
后记
郭思永，男，山东青州人，上海立信会计金融学院会计学副教授，硕士生导师。
